UBS überzeugt von Credit-Suisse-Deal trotz „enormer“ Risiken | Wirtschaft und Geschäft

Der UBS-Vorsitzende drückte am Mittwoch seine Zuversicht aus, dass die Schweizer Bank bei einer Regierungsübernahme des angeschlagenen Rivalen Credit Suisse erfolgreich sein würde, und versprach, dass der Deal die Kosten senken, den Aktionären zugute kommen und die Schweizer Finanzen stärken würde, trotz der „enormen“ Risiken bei der Verbindung globaler Kreditgeber.

Im Gespräch mit UBS-Aktionären gab Colm Keeler einen Überblick über die Übernahme im Wert von 3 Milliarden Schweizer Franken (3,25 Milliarden US-Dollar), die seiner Meinung nach in den nächsten Monaten abgeschlossen werden soll, und verwies auf die Komplexität der allerersten Fusion zwischen „zwei systemrelevanten globalen Banken“. “ . „

Schweizer Regierungsbeamte und Aufsichtsbehörden orchestrierten hastig den Deal, der am 19. März bekannt gegeben wurde, nachdem die Aktien der Credit Suisse eingebrochen waren und nervöse Einleger schnell ihr Geld abgehoben hatten.

Die Behörden befürchteten, dass der Schwenk der Credit Suisse nach dem Zusammenbruch zweier US-Banken die globalen Finanzmärkte weiter in Aufruhr versetzen könnte.

„Obwohl wir diese Gespräche nicht eingeleitet haben, glauben wir, dass diese Transaktion für die UBS-Aktionäre finanziell attraktiv ist“, sagte Kelleher an der Jahreshauptversammlung in Basel, Schweiz. „Ich bin überzeugt, dass wir die richtige Entscheidung getroffen haben.“

Kelleher sagte, dass eine vollständige Fusion der Banken voraussichtlich drei bis vier Jahre dauern werde, und dass UBS sich zwar stark auf die Fusion der Credit Suisse konzentriere, es aber potenzielle Nachteile gebe.

„Die Fusion dieser Unternehmen birgt ein enormes Risiko“, sagte er. „Aber lassen Sie mich Ihnen versichern, dass wir alles tun, um diese Transaktion bestmöglich durchzuführen, damit wir unsere Finanzkraft und unsere Stabilität nicht gefährden.“

UBS-Führungskräfte sahen sich nicht mit dem gleichen Aufschrei konfrontiert, den die Aktionäre der Credit Suisse am Tag zuvor bei der wahrscheinlich letzten Jahreshauptversammlung der 167-jährigen Bank ausgestoßen hatten. Am Dienstag räumte Credit-Suisse-Chef Axel Lehmann die Empörung ein und entschuldigte sich für die Versäumnisse, die zur Rettung der Bank führten.

Die Schweizer Bundesanwaltschaft hat eine Untersuchung zu den Vorfällen rund um die Credit Suisse vor der UBS-Übernahme eröffnet.

Unterdessen sagten die Schweizer Aufsichtsbehörden, die Übernahme sei die „beste Wahl“ mit dem geringsten Risiko, eine breitere Krise anzuheizen und das Ansehen der Schweiz als Finanzplatz zu beeinträchtigen.

Urban Angehrn, Chef der Eidgenössischen Finanzmarktaufsicht (FINMA), sagte, die Fusion habe „Ansteckungsrisiken minimiert und das Vertrauen maximiert“.

Angern sagte, zwei andere Lösungen – eine Übernahme durch die Schweizer Regierung oder das Konkursverfahren der Credit Suisse – hätten schwerwiegende Mängel.

Er sagte Reportern in der Schweizer Hauptstadt Bern, dass eine Insolvenz dazu geführt hätte, dass die funktionalen Teile der Credit Suisse nicht nur als Schweizer Bank, sondern als Bank mit einem „beschädigten Ruf“ durch Konkurs operieren würden. Eine vorübergehende Übernahme durch die Schweizer Regierung hätte den Steuerzahlern ein Verlustrisiko beschert.

„Man kann sich nur vorstellen, welche verheerenden Auswirkungen eine Insolvenz einer großen Vermögensverwaltungsbank der Credit Suisse AG auf das Schweizer Private Banking gehabt hätte“, sagte Ungern. „Vielen anderen Schweizer Banken hätte eine Bankflucht drohen können, so wie der Credit Suisse selbst im vierten Quartal.“

Die größten Banken der Welt, darunter Credit Suisse und UBS, werden aufgefordert, Notfallpläne vorzulegen, um sie zu lösen, falls sie aus internationalen Verhandlungen hervorgehen, die darauf abzielen, eine Wiederholung der globalen Finanzkrise von 2008 zu verhindern, die durch den Zusammenbruch der global vernetzten USA verursacht wurde Investmentbank. Lehman Brothers.

Ungern sagte, die Einführung eines solchen Notfallprogramms hätte „sein unmittelbares Ziel erreicht“, den Zahlungsverkehr aufrechtzuerhalten und die Wirtschaft in der Schweiz zu unterstützen.

„Aber der Schaden für den Wirtschaftsstandort Schweiz, für die Reputation der Schweiz, für Steuereinnahmen und Arbeitsplätze wäre enorm gewesen“, sagte er.

Die Aktionäre konnten nicht über die Fusion abstimmen, nachdem die Schweizer Regierung ein Notgesetz verabschiedet hatte, um den Schritt aufzuheben.

Kelleher räumte ein, dass der von der Regierung orchestrierte Deal bedeutete, dass UBS-Aktionäre vor der Ankündigung der Übernahme nicht konsultiert werden konnten.

„Mir ist bewusst, dass nicht alle Stakeholder von UBS und Credit Suisse mit diesem Ansatz zufrieden sind“, sagte er.

Bei der Versammlung stimmten die UBS-Aktionäre der Wiederwahl des Verwaltungsrats, der Vergütung der Führungskräfte und einer Steigerung der Gewinne um 10 % auf insgesamt 7,3 Milliarden US-Dollar für 2022 zu, nachdem die Bank im vergangenen Jahr einen Nettogewinn von 7,6 Milliarden US-Dollar erzielt hatte.

„Wir haben den Grundstein gelegt, der uns nun in die Lage versetzt, die Credit Suisse im Interesse der Banken und des Finanzplatzes Schweiz zu stabilisieren“, sagte Kelleher.

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